Astăzi, în loc de știrile și comentariile mele obișnuite despre economie și investiții, aș dori să subliniez pe scurt un pic despre punctul meu de vedere cu privire la colapsul pieței imobiliare din SUA.
Voi începe prin a menționa ceva publicat în Blog de monitorizare a investițiilor pe care l-am găsit legat de site-ul de agregare de știri Whatfinger.com: prețul mediu al caselor din SUA scade cu 12% în șase luni – cea mai mare scădere din 2009. Vă rugăm să luați timp pentru a citi acest articol.
Acum aruncați o privire la o figură de rău augur care a fost îngropată cu grijă în al nouălea paragraf al unui articol cu un titlu vesel din secțiunea Perpetual Cheering de pe web, CNBC26 ianuarie:
„O scădere cu 26,7% a investițiilor fixe rezidențiale, reflectând o scădere bruscă a locuințelor, a diminuat cifra de creștere…”
Oamenii recunosc acum că valul s-a schimbat. Vezi: 41% dintre americani se așteaptă la un accident imobiliar în 2023. Iată o poveste din acest articol:
„41% dintre americani, potrivit sondajului publicat inițial de New York Post, cred că piața imobiliară se va prăbuși în următoarele 12 luni.
Prin comparație, doar 25% dintre respondenți au spus că cred că industria va scăpa de un accident, iar 34% au spus că nu sunt siguri.
74% dintre cei care anticipează un accident cred că va fi la fel de catastrofal sau mai rău decât prăbușirea pieței imobiliare care a avut loc în 2008 în timpul Marii Recesiuni.
Aceste articole confirmă ceva despre care am avertizat oamenii în SurvivalBlog de multe luni.
Cu Federal Open Market Committee (FOMC) probabil să continua pentru a crește ratele dobânzilor, ne putem aștepta ca prețurile caselor să scadă pe majoritatea piețelor și pur și simplu crater pe cele mai scumpe piete.
Sper că cititorii mei au urmat sfatul meu și au scăpat deja de orice case de investiții speculative („spec”) sau case de vacanță subutilizate.
Revenind puțin înapoi, ar trebui să subliniez că piața imobiliară din SUA a fost extrem de ciclică din 1945. Acest articol Investopedia oferă câteva informații de fundal solide: Patru factori cheie care conduc piața imobiliară.
Am văzut vârful
Pot să prevăd că evoluția pieței imobiliare care se desfășoară acum va fi diferită de scăderile anterioare ale pieței. În opinia mea, acest lucru se va explica parțial prin faptul că datoria publică a atins proporții extreme. Plata in prezent doar interes datoria națională consumă acum aproape la fel de mult din bugetul federal anual ca toate cheltuielile pentru apărare, la un loc. Gândește-te o clipă. Din cauza dobânzii compuse, muntele datoriei publice nu poti fi rambursat fără a distruge dolarul ca unitate monetară, prin inflație masivă. În absența unei inflații masive, achitarea datoriei este matematic imposibilă. Să ne resemnăm cu acest fapt.
Ratele dobânzilor au fost menținute artificial la un nivel scăzut de către FOMC al Rezervei Federale pentru cel puțin cinci ani prea mult. Aceste rate scăzute au alimentat un boom pe piața imobiliară care a extins cererea de pe piață și a crescut prețurile locuințelor. În mod tradițional, prețul unei case suburbane tipice cu trei dormitoare (cu dobândă) era echivalent cu aproximativ 10 ani de venit pentru cumpărătorul mediu. Deci, cheltuind o treime din venitul clasei de mijloc pe plăți ipotecare, a fost fezabilă o ipotecă pe 30 de ani. Dar în ultimii ani, odată cu creșterea prețurilor la locuințe, asta echivalează acum cu ceva mai aproape de 20 de ani de venit. Singurul motiv pentru care oricine, altul decât cumpărătorii în numerar, și-ar putea permite să cumpere o casă este că ratele dobânzilor artificial scăzute au redus plățile lunare ale ipotecii. Dar acum, cu ratele dobânzilor normalizându-se la nivelurile lor medii tradiționale, foarte puține familii din clasa de mijloc își pot permite să cumpere o casă.
casele sunt prea scumpe
Iată un extras dintr-un articol din 2018 publicat de Frânat:
„Pentru a înțelege cât de inaccesibil poate fi deținerea unei case în orașele americane de astăzi, uitați-vă la cazul unui profesor din San Francisco care își caută prima casă.
Educatorii City by the Bay câștigă un salariu mediu de 72 USD. Dar, potrivit unui nou raport Trulia, își permit mai puțin de 340% din locuințele aflate în prezent pe piață.
În ciuda faptului că câștigă cu aproximativ 18 de dolari mai mult decât colegii lor din alte state, mulți profesori din California, precum legiuni de alți funcționari publici, muncitori din clasa de mijloc și personal medical, trebuie să se resemneze să-și găsească colegi de cameră sau să suporte călătorii lungi. Unele districte școlare, care se confruntă cu exodul creierelor din cauza creșterii prețurilor imobiliare, dezvoltă chiar și locuințe la prețuri accesibile pentru ca profesorii să rețină talentele.
Acest calcul al locuințelor este brutal. În condițiile în care costul mediu al unei case în San Francisco oscilând în jurul valorii de 1,61 milioane USD, un credit ipotecar tipic pe 30 de ani - cu un avans de 20% la rata actuală a dobânzii de 4,55% - ar necesita o plată lunară de 7 USD (mai mult decât dublul chiriei lunare medii). de 900 USD pentru un apartament cu un dormitor anul trecut).
Pe parcursul unui an, este doar 94 USD în plăți ipotecare, ceea ce este în mod clar imposibil pentru salariul profesorului unic menționat mai sus, chiar dacă ați rezervat suficient pentru un avans (ar fi 800 USD, dacă vizați 322%). ”
Ei bine, ghiciți ce, oameni buni? Prețurile locuințelor au continuat să crească și acum, mai recent, dobânzile au crescut beaucoup. Începând cu 25 ianuarie 2023, rata ipotecară fixă pe 30 de ani este de 6,49%. Între timp, rata fixă „jumbo” pe 30 de ani este de 5,52%, rata fixă pe 30 de ani este de 6,66%, iar rata fixă pe 30 de ani la împrumutul de la Administrația Veteranilor (VA) este de 6,85%. Într-adevăr, creșterea ratelor dobânzilor de doar 3% a împins aproape jumătate potenţialilor cumpărători din afara pieţei. Pur și simplu nu își permit plățile lunare. Acest fapt trist a supărat rapid piața imobiliară.
Iată un exemplu de „mâzgălit pe spatele unui șervețel” pentru tine: O casă tipică suburbană într-un stat albastru costă acum 420 de dolari. La începutul anului 000, cu un credit ipotecar cu dobândă de 2022%, plata lunară era de 3 USD. Dar acum, în ianuarie 1, la o rată a dobânzii de 800%, aceeași casă de 2023 USD va necesita o plată lunară de 6,5 USD.
Acoperișul tocmai a căzut
În loc de piața vânzătorului supraîncălzită, începem să vedem piața unui cumpărător. Oamenii își dau seama că piața s-a schimbat, așa că încearcă să-și vândă casele „în plus” (închirieri, cumpărături speciale, case de vacanță etc.), înainte ca prețurile caselor să scadă și mai mult. În curând vom asista la o vânzare de amestecuri naționale.
Unele prețuri de listare existente în orașele de coastă de lângă Los Angeles și pe Peninsula San Francisco au Déjà redus cu 20 până la 40%. Desigur, acestea au fost piețe deosebit de supraîncălzite, dar asta ne arată direcția în care se îndreaptă piața. O să devină destul de urât. Prevăd că dacă Fed crește cu încă 50 de puncte de bază (a se citi: 1/2 dintr-un procent), va declanșa o vânzare de panică.
Cele mai afectate zone vor fi cele care au fost recent supraevaluate. Acestea includ:
- Austin, Texas
- Phoenix, Arizona
- San Jose, California
- San Diego, California
- Lakeland, Florida.
Probabil că nu vom vedea fundul timp de cel puțin doi ani – sau poate chiar cinci ani sau mai mult, dacă acest lucru se transformă într-o depresiune generală a pieței.
Dar, din partea bună...
Rețineți că fiecare prăbușire a pieței are o scădere și fiecare scădere are oportunități de cumpărare. Și vestea cu adevărat bună este că, cumpărând imobiliare în partea de jos a pieței, vei obține ceva suficient pentru viitorul familiei tale. tangibil. Acest lucru va deveni foarte important atunci când dolarul atotputernic se va prăbuși inevitabil. Monedele fiat vin și pleacă, dar Pământul rămâne, în parcele de 40 de acri.
Ca întotdeauna: vinde mare și cumpără scăzut.
Și asta e tot ce am de spus despre asta.- JWR
-
Conditii:
SurvivalBlog și editorii săi nu sunt consilieri de investiții sau consilieri plătiți. Vă rugăm să consultați pagina noastră de Termeni pentru declinările noastre detaliate.
Sfaturi de actualitate:
Vă rugăm să trimiteți sfaturile dvs. de economisire și investiții către JWR. (Fie prin e-mail, fie prin formularul nostru de contact.) Acestea sunt adesea deosebit de relevante, deoarece provin de la oameni care monitorizează îndeaproape piețele specifice. Dacă descoperiți vreo știre de care ar putea fi interesați cititorii de SurvivalBlog, vă rugăm să trimiteți. Mulțumiri!