Aujourd’hui, à la place de ma chronique habituelle du lundi sur l’économie et l’investissement, j’aimerais aborder brièvement certaines des implications de l’expansion récemment annoncée de l’alliance commerciale des BRICS.
L’acronyme « BRIC » a été inventé pour la première fois en 2001 par Terence James O’Neill – alors chez Goldman Sachs – pour décrire les économies à croissance rapide qui domineraient l’économie mondiale d’ici 2050 : le Brésil, la Russie, l’Inde et la Chine. Au fil du temps, l’Afrique du Sud a été ajoutée à l’acronyme, ce qui en a fait les BRICS. Curieusement, le terme artistique d’O’Neill s’est finalement transformé en une véritable organisation multinationale. Ces dernières années, principalement sous la direction de la Chine continentale, le groupe BRICS a travaillé au développement d’accords commerciaux et de cercles de compensation de crédit.
Je pense que de nombreux analystes économiques et politiques occidentaux n’ont pas une vision d’ensemble des BRICS et de l’expansion prévue des BRICS+. Les médias sont actuellement en effervescence à propos de la combinaison production d’huile et population chiffres du bloc BRICS. Oui, cela représente plus de la moitié de la population mondiale. Et oui, ils produisent collectivement une quantité assez importante de pétrole. Mais ce qui leur manque, c’est que l’alliance des BRICS a pour objectif principal or. À mon avis, cela pourrait tout aussi bien s’appeler L’Alliance des Briques d’Or. En être témoin:
Les membres actuels:
Brésil est le 14e producteur d’or au monde, avec environ 60 tonnes métriques produites chaque année. Le Brésil possède une réserve d’or de 129,6 tonnes métriques.
Russie est le 3ème producteur d’or au monde, avec environ 320 tonnes métriques produites par an. La Russie possède une réserve d’or de 2 330 tonnes métriques.
Inde est un grand consommateur d’or et vénère toujours l’or comme une réserve de richesse et là, c’est un cadeau de mariage traditionnel. Les familles indiennes achètent tellement d’or chaque année que météo La saison des mariages indiens est considérée comme un déterminant clé du prix mondial de l’or. On estime que la quantité d’or physique entre les mains des familles indiennes (détenues à titre privé et non par la Reserve Bank of India) représente une somme énorme. Plus de 25 000 tonnes métriques d’or. C’est quatre fois plus que celui stocké à Fort Knox ! La Reserve Bank of India (RBI) possède des réserves d’or de 794,64 tonnes métriques. Actuellement, l’Inde ne produit qu’environ 1,6 tonne d’or par an. Cependant, il a été rapporté que la production des mines d’or de l’Inde pourrait atteindre 20 tonnes par an.
Chine est à la fois un important producteur et consommateur d’or. La Chine continentale est le premier producteur mondial d’or, avec environ 330 tonnes métriques produites chaque année. La demande d’or en Chine pour l’électronique, l’industrie manufacturière, les bijoux et les lingots est stupéfiante – laissant à la Chine un filet importerr d’or chaque année. Il est à noter qu’au cours de l’année écoulée, la Chine a discrètement acheté 45,1 tonnes d’or supplémentaires, pour les ajouter à sa réserve nationale, la portant à 2 113 tonnes, soit presque autant que celle de la Russie.
Afrique du Sud est le 8ème producteur d’or au monde, avec environ 110 tonnes métriques produites chaque année. Le pays dispose d’une réserve d’or de 125 tonnes métriques.
Membres d’expansion prévus des BRICS :
Les six pays dont l’adhésion aux BRICS a récemment été annoncée ont tous des liens étroits et une affinité avec l’or :
Argentine est en proie à l’inflation et cherche désespérément une monnaie plus saine. L’Argentine possède une réserve d’or de 61,7 tonnes métriques.
Egypte cherche l’or depuis l’Antiquité. La banque centrale égyptienne dispose d’une réserve d’or de 126 tonnes.
Ethiopie ne détient que de modestes réserves d’or, mais le pays pourrait se trouver sur l’un des plus grands gisements d’or inexploités au monde.
L’Iran possède d’importants gisements d’or et dispose d’une réserve nationale d’or de 250 tonnes métriques.
Arabie Saoudite est un grand consommateur d’or et sa banque nationale dispose d’une réserve d’or de 323 tonnes métriques, comme couverture à long terme contre un éventuel épuisement des champs pétrolifères. De plus, les membres de la famille royale saoudienne détiennent en privé un trésor d’or non divulgué, estimé de manière prudente à « des centaines de tonnes ».
Emirats Arabes Unis possède une réserve d’or de 74,4 tonnes métriques. Dubaï, la ville la plus peuplée du pays, est une plaque tournante majeure du commerce mondial de l’or.
Extension possible des BRICS :
Près de 40 pays supplémentaires ont exprimé leur intérêt à rejoindre les BRICS. Il s’agit notamment de : l’Algérie, la Bolivie, l’Indonésie, l’Éthiopie, Cuba, la République démocratique du Congo (RDC), les îles Comores, le Gabon et le Kazakhstan. Il n’est pas surprenant que plusieurs de ces pays soient actifs dans le commerce mondial de l’or. Les pays de l’alliance anglo-européenne sont remarquablement absents. Parmi les 40 nations « potentielles », le commerce de l’or est un thème commun.
La production d’or au Kazakhstan s’élevait à environ 120 tonnes métriques en 2022. L’Indonésie produit environ 66 tonnes métriques par an. La Bolivie produit 4,5 tonnes d’or par an. Et la RDC n’a qu’une demi-tonne de production annuelle officiellement signalé mais beaucoup plus produit en privé dans des mines d’or informelles creusées à la main et sorti clandestinement du pays pour éviter les impôts. À quel point tout le monde peut-il le deviner. (En RDC, le cobalt, les diamants et l’or sont tous produits dans des paysages boueux et chaotiques qui ne peuvent être décrits que comme infernaux, avec un travail d’esclaves et de travail des enfants abondant.)
Conclusion
L’examen des chiffres susmentionnés m’amène à poser quelques questions :
- Les BRICS+ émettront-ils une monnaie commune, et si oui, quand?
- Sera-ce une monnaie numérique ?
- Sera-t-il lié et échangeable contre des lingots d’or ?
Et enfin, j’ai une autre question : pourquoi les grands médias ignorent-ils largement le lien avec l’or ? J’ai vu un bon article le mois dernier sur les BRICS et l’or par Nathan Lewis dans Forbes, mais la plupart des grands médias semblent ignorer à quel point l’or est important pour les membres des BRICS. Peut-être que le concept même d’une monnaie adossée à l’or est devenu un anathème pour les élites dirigeantes des pays occidentaux. Les pays du premier monde sont dépendants de la dette et n’émettent que des monnaies fiduciaires basées sur la dette. La perspective d’un librement échangeable La monnaie des BRICS, adossée à l’or, est le grand non-dit, dans la presse grand public dominante. –JWR
